Kurz erklärt
Was ist eine private Rentenversicherung?
Eine private Rentenversicherung ist ein Vertrag mit einem Lebensversicherer, der Ihnen ab einem vereinbarten Alter eine lebenslange monatliche Rente zahlt. Sie sparen mit monatlichen Beiträgen oder einem Einmalbeitrag an. Bei Rentenbeginn können Sie meist wählen: lebenslange Rente oder Auszahlung des Kapitals. Das Langlebigkeitsrisiko – also das Risiko, länger zu leben, als das Geld reicht – trägt der Versicherer.
So funktioniert es
Von der Sparrate zur lebenslangen Rente
Eine private Rentenversicherung läuft in zwei Phasen. In der Ansparphase zahlen Sie regelmäßig Beiträge oder einmalig einen größeren Betrag ein. Der Versicherer legt das Geld je nach Tarif im Sicherungsvermögen, in Fonds oder in einer Mischung aus beidem an. Erträge bleiben dabei im Vertrag und werden wieder angelegt – so wirkt der Zinseszinseffekt über viele Jahre.
Zum vereinbarten Rentenbeginn wird das angesparte Kapital in eine lebenslange Rente umgerechnet. Viele Tarife bieten eine Abrufphase, in der Sie den Start um einige Jahre vorziehen oder verschieben können. Alternativ lassen Sie sich das Kapital ganz oder teilweise auszahlen – etwa für eine Anschaffung zum Ruhestand.
Der große Unterschied zum Sparplan: Die Rente wird gezahlt, solange Sie leben – auch dann, wenn Sie 100 Jahre alt werden und das eingezahlte Geld rechnerisch längst aufgebraucht ist.
Ansparphase
Monatliche Beiträge oder Einmalbeitrag, Zuzahlungen und Beitragspausen je nach Tarif möglich.
Rentenbeginn
Wahl zwischen lebenslanger Rente, Teil- oder Vollauszahlung – flexibel über die Abrufphase.
Rentenphase
Monatliche Rente ein Leben lang, auf Wunsch mit Rentengarantiezeit für Ihre Angehörigen.
Eignung
Für wen eignet sich die private Rente?
- Sie möchten ein garantiertes Einkommen bis zum Lebensende – egal, wie alt Sie werden.
- Sie wollen Ihre Rentenlücke neben gesetzlicher Rente und bAV gezielt schließen.
- Sie schätzen die günstige Besteuerung über den Ertragsanteil.
- Sie wünschen sich Flexibilität: Zuzahlungen, Entnahmen, Beitragspausen, Kapitalwahlrecht.
Weniger geeignet
Wann andere Lösungen besser passen
- Sie brauchen das Geld voraussichtlich vor dem Ruhestand – dann ist ein Fondssparplan flexibler.
- Sie sind selbstständig und wollen maximal Steuern sparen – prüfen Sie die Basisrente.
- Ihre Arbeitskraft ist noch nicht abgesichert – zuerst eine BU-Rente.
Je nach Lebensphase
Die passende private Rente für Ihre Situation
Berufseinsteiger
Lange Laufzeit, kleine Raten: Hier spielt eine fondsgebundene Rentenversicherung mit niedrigen Kosten ihre Stärken aus. Wichtig ist ein Tarif mit Beitragspausen und kostenloser Dynamik, damit die Vorsorge mit dem Gehalt wachsen kann.
Familien
Neben der Rente zählt der Hinterbliebenenschutz: Beitragsrückgewähr vor Rentenbeginn und eine Rentengarantiezeit sichern Partner und Kinder ab. Oft sinnvoll ist die Kombination mit einer Risikolebensversicherung.
Selbstständige
Ohne gesetzliche Rentenpflicht ist die private Vorsorge Pflicht im eigenen Interesse. Wir kombinieren häufig Basisrente (Steuervorteil) und private Rentenversicherung (Flexibilität, Kapitalwahlrecht).
Ab 50
Kürzere Laufzeit, mehr Sicherheit: Klassische oder Hybrid-Tarife mit hohem Garantieanteil sind jetzt oft die bessere Wahl. Zuzahlungen aus Bonus oder Erbe lassen sich steuerlich günstig unterbringen.
Kurz vor oder im Ruhestand
Ist bereits Kapital vorhanden – etwa aus einer Lebensversicherung –, kann eine Sofortrente es sofort in ein lebenslanges Einkommen umwandeln.
Angestellte mit Arbeitgeberzuschuss
Prüfen Sie zuerst die betriebliche Altersvorsorge: Der Arbeitgeber muss bei Entgeltumwandlung meist 15 % zuschießen. Die private Rente ergänzt sie flexibel.
Tarifarten im Vergleich
Klassisch, fondsgebunden oder Hybrid?
Der wichtigste Unterschied liegt darin, wie Ihr Geld angelegt wird – und damit im Verhältnis von Sicherheit zu Renditechance.
Tabelle seitlich wischen →
| Tarifart | So wird angelegt | Garantie | Renditechance | Passt zu |
|---|---|---|---|---|
| Klassische Rentenversicherung | Sicherungsvermögen des Versicherers (v. a. Anleihen, Immobilien) | Hoch – Garantiezins 1,0 % auf den Sparanteil für Neuverträge | Gering bis mittel, Überschüsse nicht garantiert | Sicherheitsorientierte, kurze Restlaufzeit |
| Fondsgebundene Rentenversicherung | Investmentfonds und ETFs nach Ihrer Wahl | Meist keine Beitragsgarantie, oft garantierter Rentenfaktor | Hoch, mit Kursschwankungen | Lange Laufzeit, Risikobereitschaft |
| Hybrid / Garantiefonds | Mischung aus Sicherungsvermögen und Fonds | Wählbar, z. B. 60–100 % der Beiträge | Mittel | Wunsch nach Sicherheit und Chance |
| Indexpolice | Beteiligung an einem Index (z. B. Aktienindex) mit Kappung | Hoch – keine Verluste im Jahresvergleich | Mittel, durch Cap begrenzt | Sicherheitsorientierte mit Renditewunsch |
| Sofortrente | Einmalbeitrag, Rente beginnt sofort | Garantierte Mindestrente | Gering bis mittel | Ruheständler mit vorhandenem Kapital – mehr zur Sofortrente |
Vergleichskriterien
Worauf Sie beim Vergleich achten sollten
Ein Tarif ist nicht deshalb gut, weil die Hochrechnung am höchsten ist. Prognosen beruhen auf Annahmen – entscheidend sind die Kennzahlen, die tatsächlich im Vertrag stehen.
Effektivkosten
Zeigen, um wie viel Prozentpunkte die Kosten Ihre Rendite pro Jahr mindern. Sie stehen im Produktinformationsblatt – Unterschiede von 1 % und mehr sind über 30 Jahre fünfstellige Beträge.
Garantierter Rentenfaktor
Legt fest, wie viel Rente Sie je 10.000 € Kapital mindestens erhalten. Ein hoher, garantierter Faktor schützt Sie vor späteren Kürzungen.
Überschüsse & Verzinsung
Bei klassischen Tarifen zählen laufende Verzinsung und Überschussbeteiligung. Sie sind nicht garantiert, zeigen aber die Ertragskraft des Versicherers.
Finanzstärke
Eine Rentenversicherung läuft oft 50 Jahre und länger. Solvenzquote und unabhängige Ratings helfen, die Stabilität des Anbieters einzuschätzen.
Flexibilität
Zuzahlungen, Teilentnahmen, Beitragspausen, Abrufphase für einen flexiblen Rentenbeginn und kostenloser Fondswechsel bei fondsgebundenen Tarifen.
Hinterbliebenenschutz
Beitragsrückgewähr vor Rentenbeginn, Rentengarantiezeit oder Kapitalrückgewähr danach – sinnvoll, wenn Partner oder Kinder abgesichert werden sollen.
Rechenbeispiel
So bestimmt der Rentenfaktor Ihre Rente
Der Rentenfaktor gibt an, wie viel monatliche Rente Sie für je 10.000 € angespartes Kapital erhalten. Die Formel ist einfach: Kapital ÷ 10.000 × Rentenfaktor = Monatsrente.
Bei 100.000 € Kapital ergibt ein Rentenfaktor von 28 eine Monatsrente von 280 €, ein Faktor von 32 dagegen 320 € – das sind 480 € mehr pro Jahr, ein Leben lang. Achten Sie deshalb darauf, welcher Teil des Faktors garantiert ist und welcher nur prognostiziert wird.
Vereinfachtes Beispiel zur Veranschaulichung, keine Tarifaussage.
- Rentenfaktor 28
- 280 € Monatsrente bei 100.000 €
- Rentenfaktor 32
- 320 € Monatsrente bei 100.000 €
Modellrechnung
Wie viel Rente bringt meine Sparrate?
Die Tabelle zeigt, welches Kapital nach 30 Jahren entstehen kann und welche Monatsrente sich daraus bei einem Rentenfaktor von 30 ergibt. Gerechnet ist mit einer jährlichen Wertentwicklung nach Kosten von 3 % (eher klassisch) und 5 % (eher fondsgebunden).
Vereinfachte Modellrechnung ohne Steuern und Inflation. Wertentwicklungen sind nicht garantiert; maßgeblich ist das individuelle Angebot.
Tabelle seitlich wischen →
| Monatsbeitrag | Kapital bei 3 % | Rente bei 3 % | Kapital bei 5 % | Rente bei 5 % |
|---|---|---|---|---|
| 100 € | 58.000 € | 174 € | 81.900 € | 246 € |
| 200 € | 116.000 € | 348 € | 163.700 € | 491 € |
| 300 € | 174.000 € | 522 € | 245.600 € | 737 € |
Steuern 2026
Wie wird die private Rentenversicherung besteuert?
Die private Rente gehört zur dritten Schicht der Altersvorsorge. Beiträge sind nicht absetzbar – dafür ist die Besteuerung in der Auszahlungsphase besonders günstig.
Ansparphase
Zinsen, Überschüsse und Fondserträge bleiben im Vertrag steuerfrei und werden wieder angelegt – ohne jährliche Abgeltungsteuer oder Vorabpauschale wie im Depot.
Lebenslange Rente: nur der Ertragsanteil
Wählen Sie die Rente, wird nur ein fester Prozentsatz – der Ertragsanteil nach § 22 EStG – mit Ihrem persönlichen Steuersatz besteuert. Er richtet sich nach Ihrem Alter bei Rentenbeginn. Beispiel: Bei 500 € Monatsrente ab 67 sind nur 85 € steuerpflichtig.
Kapitalauszahlung
Bei Verträgen ab 2012 wird nur die Hälfte des Ertrags mit dem persönlichen Steuersatz besteuert, wenn der Vertrag mindestens 12 Jahre lief und Sie mindestens 62 Jahre alt sind (bei Verträgen von 2005 bis 2011: 60 Jahre). Andernfalls fällt Abgeltungsteuer auf den Ertrag an. Bei fondsgebundenen Tarifen ist zusätzlich ein Teil der Investmenterträge steuerfrei (15 %).
| Alter bei Rentenbeginn | Steuerpflichtiger Anteil | Steuerfrei |
|---|---|---|
| 60 Jahre | 22 % | 78 % |
| 62 Jahre | 21 % | 79 % |
| 63 Jahre | 20 % | 80 % |
| 65 Jahre | 18 % | 82 % |
| 67 Jahre | 17 % | 83 % |
| 70 Jahre | 15 % | 85 % |
Krankenversicherung im Alter: Pflichtversicherte in der Krankenversicherung der Rentner zahlen auf private Renten keine Beiträge. Freiwillig gesetzlich Versicherte schon.
Marktumfeld
Garantiezins und Verzinsung: bessere Konditionen seit 2025
Der Höchstrechnungszins – umgangssprachlich Garantiezins – wurde zum 1. Januar 2025 von 0,25 % auf 1,0 % angehoben, die erste Erhöhung seit Jahrzehnten. Er gilt für den Sparanteil neuer klassischer Verträge über die gesamte Laufzeit. Die Deutsche Aktuarvereinigung hat empfohlen, den Wert auch für 2027 bei 1,0 % zu belassen.
Wichtiger als der Garantiezins ist für die Rendite meist die nicht garantierte Überschussbeteiligung. Viele Versicherer haben ihre laufende Verzinsung seit der Zinswende angehoben. Bei bestehenden Verträgen bleibt der bei Abschluss vereinbarte Garantiezins unverändert.
- 2022 – 2024
- 0,25 % Höchstrechnungszins
- seit 2025
- 1,0 % Höchstrechnungszins
Einordnung
Private Rente, ETF-Sparplan oder Basisrente?
Tabelle seitlich wischen →
| Kriterium | Private Rentenversicherung | ETF-/Fondssparplan | Basisrente |
|---|---|---|---|
| Lebenslange Rente | Ja, garantiert | Nein – über Entnahmeplan, Kapital kann aufgebraucht werden | Ja, garantiert |
| Beiträge absetzbar | Nein | Nein | Ja, bis 30.826 € (2026) |
| Besteuerung im Alter | Ertragsanteil, z. B. 17 % ab 67 | Abgeltungsteuer auf Gewinne, Teilfreistellung bei Aktienfonds | Nachgelagert, Rentenbeginn 2026: 84 % steuerpflichtig, steigend |
| Verfügbarkeit | Kündbar, Entnahmen je nach Tarif | Jederzeit | Keine Kapitalauszahlung, nicht kündbar |
| Vererbbarkeit | Über Garantiezeit / Rückgewähr | Vollständig | Eingeschränkt (Hinterbliebenenrente) |
| Kosten | Tarifabhängig, Nettotarife günstiger | Meist niedrig (ETF) | Tarifabhängig |
Häufig ist die Kombination sinnvoll: ein ETF-Sparplan für Flexibilität und eine private Rentenversicherung für das lebenslange Grundeinkommen. Mehr dazu im Ratgeber: die besten Privatrenten.
Aus der Beratungspraxis
5 Tipps für Ihre private Rentenversicherung
Früh beginnen
Zehn Jahre mehr Laufzeit können das Endkapital bei gleicher Rate durch den Zinseszinseffekt nahezu verdoppeln.
Kosten vergleichen
Effektivkosten im Produktinformationsblatt prüfen – oder einen Nettotarif ohne eingerechnete Provision wählen.
Dynamik vereinbaren
Eine jährliche Beitragserhöhung gleicht die Inflation aus – ohne neue Gesundheitsprüfung.
Flexibel bleiben
Beitragspausen und Zuzahlungen schützen vor teuren Kündigungen in Lebensphasen mit wenig Geld.
Bestand prüfen
Alte Verträge mit hohem Garantiezins (bis zu 4 %) möglichst behalten – nicht vorschnell kündigen.
Kostenlose Rechner
Rentenlücke und Sparbedarf berechnen
35 Jahre Erfahrung
Persönliche Beratung
Private Rentenversicherung vergleichen – persönlich begleitet
Klassisch, hybrid oder fondsgebunden? Wir zeigen Ihnen die Unterschiede bei Kosten, Garantien und Rentenfaktor und finden den Tarif, der zu Ihrem Sparziel passt.
Kundenstimmen
Erfahrungen unserer Kunden
Ich war zuerst skeptisch, ob das online so gut funktioniert – aber ich wurde positiv überrascht. Der Berater hat sich Zeit genommen, verschiedene Varianten erklärt und mir geholfen, die für mich passende Lösung zu finden. Sehr empfehlenswert.
Schnelle Rückmeldung, kompetente Beratung und transparente Unterlagen. Ich wusste vorher nicht, dass man auch bei einer Sofortrente noch flexibel bleiben kann. Jetzt fühle ich mich finanziell abgesichert – danke!
Ich hatte schon mehrere Angebote eingeholt, aber hier bekam ich endlich einen echten Vergleich mit klaren Vor- und Nachteilen. Besonders gut: Ich konnte auch individuelle Wünsche wie eine Kapitalauszahlung berücksichtigen. Wirklich hilfreich!
Echte, von Kunden zur Veröffentlichung freigegebene Bewertungen aus unserem Bewertungssystem. Alle Bewertungen ansehen
FAQ
Häufige Fragen zur privaten Rentenversicherung
Lohnt sich eine private Rentenversicherung 2026 noch?
Für viele ja – vor allem, wenn Sie ein lebenslanges, planbares Zusatzeinkommen möchten. Der Höchstrechnungszins liegt seit 2025 wieder bei 1,0 %, die Überschussbeteiligungen sind gestiegen und im Alter wird nur der Ertragsanteil besteuert (bei Rentenbeginn mit 67 Jahren 17 %). Entscheidend sind niedrige Kosten und ein Tarif, der zu Ihrer Risikobereitschaft passt. Wer nur Vermögen aufbauen will und keine lebenslange Rente braucht, fährt mit einem ETF-Sparplan oft flexibler.
Welche private Rentenversicherung ist die beste?
Die eine beste private Rentenversicherung gibt es nicht. Ein guter Tarif hat niedrige Effektivkosten, einen fairen garantierten Rentenfaktor, eine solide Finanzstärke des Versicherers und die Flexibilität, die Sie brauchen (Zuzahlungen, Entnahmen, Beitragspausen). Welcher Anbieter vorne liegt, hängt von Alter, Laufzeit und Anlageform ab – deshalb erstellen wir den Vergleich individuell.
Kann ich mir statt der Rente das Kapital auszahlen lassen?
Ja, die meisten Tarife haben ein Kapitalwahlrecht. Bei Verträgen ab 2012 wird nur die Hälfte des Ertrags mit Ihrem persönlichen Steuersatz besteuert, wenn der Vertrag mindestens 12 Jahre lief und die Auszahlung nach dem 62. Geburtstag erfolgt. Sonst gilt die Abgeltungsteuer auf den Ertrag.
Was passiert mit dem Geld, wenn ich früh sterbe?
Vor Rentenbeginn erhalten die Hinterbliebenen je nach Tarif die eingezahlten Beiträge oder das Guthaben. Nach Rentenbeginn sichert eine Rentengarantiezeit (z. B. 10 oder 20 Jahre) oder eine Kapitalrückgewähr Ihre Angehörigen ab. Ohne solche Vereinbarung endet die Zahlung mit dem Tod.
Kann ich eine private Rentenversicherung kündigen?
Ja, jederzeit zum Ende der Versicherungsperiode. Sie erhalten dann den Rückkaufswert, der in den ersten Jahren oft unter den eingezahlten Beiträgen liegt. Häufig ist es günstiger, den Vertrag beitragsfrei zu stellen, die Beiträge zu senken oder eine Beitragspause zu nutzen.
Sind die Beiträge zur privaten Rente steuerlich absetzbar?
Nein. Beiträge zur privaten Rentenversicherung (3. Schicht) können nicht als Sonderausgaben abgesetzt werden. Dafür sind die Erträge in der Ansparphase steuerfrei und die spätere Rente wird nur mit dem niedrigen Ertragsanteil besteuert. Steuerlich absetzbar sind dagegen Beiträge zur Basisrente.
Wie viel sollte ich monatlich einzahlen?
Das hängt von Ihrer Rentenlücke ab: Ziehen Sie von Ihrem gewünschten Nettoeinkommen im Alter die voraussichtliche gesetzliche Rente (Renteninformation) und andere Einnahmen ab. Mit unserem Kapitalbedarfsrechner ermitteln Sie, welches Kapital und welche Sparrate dafür nötig sind.
Zahle ich im Alter Krankenkassenbeiträge auf die private Rente?
Als Pflichtmitglied in der Krankenversicherung der Rentner sind private Renten beitragsfrei. Freiwillig gesetzlich Versicherte zahlen dagegen Kranken- und Pflegeversicherungsbeiträge auf die private Rente.
Weiterlesen
Weitere Bausteine Ihrer Altersvorsorge
Ratgeber & News
Aktuelle Beiträge zur Altersvorsorge
Wohlstand im Alter beginnt mit kluger Liquiditätssteuerung
Ein beträchtliches Vermögen zu besitzen, das über Jahre hinweg mühsam angespart und aufgebaut wurde, bedeutet keineswegs automatisch, dass man den …
Weiterlesen →
Psychologie des Ruhestands: Wege aus der Renten-Krise
Der Schock nach dem Arbeitsleben: Warum der Ruhestand oft in die Krise führt – und wie Sie sich schützen Keine nervenaufreibenden Termine mehr, kein …
Weiterlesen →
Lebensversicherung Verzinsung 2026 – private Rentenversicherung
Die Zinswende als Chance für die private Altersvorsorge Nach Jahren der Niedrigzinsphase erleben wir eine Renaissance der klassischen …
Weiterlesen →Transparenz
Fachlich geprüft von einem unabhängigen Makler
Quellen
- Einkommensteuergesetz § 22 – Ertragsanteil bei Leibrenten
- Einkommensteuergesetz § 20 Abs. 1 Nr. 6 – Versicherungserträge bei Kapitalauszahlung
- Deckungsrückstellungsverordnung – Höchstrechnungszins
- Deutsche Aktuarvereinigung: Empfehlung zum Höchstrechnungszins 2027
- BaFin: Rentenversicherung – Verbraucherinformationen
Die Inhalte dienen der allgemeinen Information und ersetzen keine individuelle Anlage-, Rechts- oder Steuerberatung. Maßgeblich sind die Bedingungen des jeweiligen Anbieters zum Zeitpunkt des Abschlusses.
Private Rentenversicherung kostenlos vergleichen
Persönlicher Tarifvergleich in 1–2 Werktagen – inklusive Beratung durch einen unabhängigen Makler.
Kapitalbedarf selbst berechnen →